Pamumuhunan sa Overseas Stocks mula sa Korea: Gabay para sa mga Dayuhang Residente (2026)

Ang pagbili ng US, Hong Kong, Japanese, at European stocks sa pamamagitan ng isang Korean brokerage ay operasyonal na simple. Nagbubukas kayo ng account, ina-enable ang overseas trading, at kayo ay nasa parehong merkado na ng anumang iba pang retail investor. Ang mga buwis at pag-uulat ang pinagmumulan ng kumplikasyon, at doon naroroon ang mga patakarang pinaka-hindi naiuulat sa Ingles. Dalawang bagay ang pinaka-mahalaga para sa mga dayuhang residente: kung kayo ay naninirahan sa Korea nang wala pang 5 taon, zero ang Korean capital gains tax na babayaran sa anumang kita mula sa overseas stocks. At ang isang portfolio na sapat na malaki para magbayad ng higit sa US$20,000 sa taunang dividends ay magti-trigger ng ₩20M comprehensive-tax trap na magko-convert ng inyong flat na 15.4% rate sa isang bagay na mas masahol pa. Itinatag ng hub guide sa personal finance accounts ang mga pangunahing patakaran. Saklaw ng gabay na ito ang detalye ng operasyon: ang mechanics ng 5-taong orasan, ang proseso ng taunang filing, ang mga dividend ayon sa bansa, ang ₩20M trap, ang ₩500M reporting form, FX, at ang kumpletong larawan para sa mga US person tungkol sa PFIC, FBAR, at Form 8938.

Ang 5-taong residency exemption

Ano ang sinasabi ng batas

Sa ilalim ng Income Tax Act Article 118조의2 (소득세법 제118조의2), ang isang Korean resident na nagpanatili ng Korean address o lugar ng tirahan nang tuloy-tuloy sa loob ng 5 taon o higit pa sa petsa ng pagbebenta ay subject sa Korean capital gains tax (양도소득세) sa kita mula sa overseas stocks. Ang kabaligtaran: kung hindi pa kayo naaabot ang 5-taong threshold sa petsa ng pagbebenta, wala kayong babayaran. Direktang kinukumpirma ito ng NTS overseas stocks page. Walang limitasyon ang exemption. Ang isang kita na US$2M na natanggap sa ika-4 na taon ng paninirahan sa Korea ay zero-tax.

Ang orasan ay tumatakbo hanggang sa bawat indibidwal na petsa ng pagbebenta, hindi hanggang sa katapusan ng taon ng kalendaryo. Kung maaabot ninyo ang inyong ika-5 anibersaryo sa Oktubre, ang mga kita sa mga shares na ibinenta bago ang Oktubre ng taong iyon ay exempt. Ang mga kita sa mga shares na ibinenta mula Oktubre pataas sa parehong taon ay taxable.

Ano ang ibig sabihin ng "tuloy-tuloy" (계속) sa praktis

Ginagamit ng batas ang salitang 계속 (tuloy-tuloy), at dito humihinto ang karamihan ng coverage sa Ingles. Ang praktikal na tanong ay: ano ang nagpapatibag ng orasan?

Sa ilalim ng Enforcement Decree Article 4 (소득세법 시행령 제4조), ang malinaw na pansamantalang pagliban ay hindi nagpapatibag ng tuloy-tuloy. Tinutukoy ng decree na kung ang layunin ng pag-alis ay malinaw na pansamantala, tulad ng turismo o medikal na paggamot, at kayo ay bumabalik sa Korea, ang panahon sa ibang bansa ay itinuturing na patuloy na paninirahan sa Korea. Ang mga factual indicator ay: ang lokasyon ng tirahan ng inyong pamilya, ang lokasyon ng inyong domestic assets, at ang nakasaad na layunin ng paglalakbay.

Ang maikling bakasyon at mga biyahe sa negosyo ay hindi nagpapatibag ng orasan kung ang inyong base ng pamumuhay ay nananatili sa Korea. Ang isang matagal na pag-alis kung saan inilipat ninyo ang pamilya sa ibang bansa, binakante ang inyong apartment, at walang planong bumalik ay malamang na nagpapatibag ng tuloy-tuloy.

Isang Korean tax industry source (일간NTN) ang nagpapaliwanag ng decree na ang isang halos 3-buwang pagliban para sa mga pansamantalang layunin ay hindi nire-reset ang orasan. Ang pagbabasa na ito ay naaayon sa 시행령 제4조 framework, ngunit ang NTS ay hindi naglathala ng pormal na ruling na may tiyak na bilang ng mga araw na pinapayagan na pagliban. Walang NTS bright-line rule na nagsasabing ang mga pagliban na wala pang 90 araw ay awtomatikong ligtas. Ang determinasyon ay nakabatay sa katotohanan, hindi sa formula.

Kung ang inyong sitwasyon sa paninirahan ay may kahina-hinalang kalagayan, kasama na ang matagal na pagliban, pamilya na pansamantalang nasa ibang bansa, o matagal na secondments, kumonsulta po sa isang Korean tax agent (세무사) bago gumawa ng anumang makabuluhang overseas stock sales.

Pagkansela ng ARC at muling pagpaparehistro

Walang pangunahing NTS ruling na partikular na tumutugon kung ang pagkansela ng inyong ARC sa pag-alis at muling pagpaparehistro sa pagbabalik ay nire-reset ang 5-taong orasan. Ang pinaka-mapagkakatiwalaang konklusyon mula sa wika ng batas ay ang 5-taong pagsubok ay sumusukat ng aktwal na tuloy-tuloy ng paninirahan sa Korea, hindi ang administratibong katayuan ng inyong ARC. Ang isang maikling agwat na tunay na pansamantala ang katangian ay malamang na napapanatili ang tuloy-tuloy; ang isang agwat na kumakatawan sa isang tunay na pagtatapos ng paninirahan sa Korea ay malamang na nire-reset ito. Huwag ituring ang inyong mga petsa ng pagpaparehistro ng ARC bilang kahalili para sa factual residency analysis.

Maraming panahon ng paninirahan

Ang salitang 계속 (tuloy-tuloy) ay nagtaturo patungo sa isang walang putol na tagal. Ang isang dayuhang residente na naninirahan sa Korea sa loob ng 3 taon (2018 hanggang 2021), pagkatapos ay umalis at bumalik noong 2024, ay malamang na nangangailangan ng sariwang 5 taon mula sa petsa ng pagbabalik noong 2024. Walang NTS ruling na partikular na nagkukumpirma nito para sa multi-stint scenario. Ituring ito bilang pinaka-makatwirang pagbabasa ng batas at i-verify sa isang tax agent kung ang inyong sitwasyon ay may nakaraang agwat.

Pagpaplano para sa ika-5 taon

Kung papalapit na kayo sa inyong ika-5 anibersaryo at mayroon kayong makabuluhang unrealized gains sa overseas stocks, ang timing ng mga pagbebenta ay isang tunay na desisyon. Ang isang pagbebenta na natapos bago kayo lumampas sa threshold ay potensyal na exempt. Ang isang pagbebenta na natapos pagkatapos ay nagtatambad ng hanggang 22% ng Korean tax sa itaas ng ₩2.5M deduction. Ang pagpapasya kung i-realize ang mga kita bago lumampas sa threshold ay sulit na pag-usapan sa isang Korean tax agent.

Pagkatapos ng 5 taon: ang 22% CGT regime

Ang rate at deduction

Kapag nalampasan na ninyo ang 5-taong threshold, lahat ng kita mula sa overseas stocks ay taxable sa Korea sa 22%: 20% pambansang capital gains tax (양도소득세) kasama ang 2% local income tax surcharge (지방소득세, katumbas ng 10% ng pambansang buwis). Ito ay naaangkop sa net gains na higit sa taunang ₩2.5M basic deduction (양도소득 기본공제).

Ang ₩2.5M deduction ay isa bawat tao bawat taon, ibinahagi sa mga taxable na domestic at overseas stock gains na pinagsama. Hindi ito ₩2.5M bawat account o bawat asset class.

Loss netting at walang carryforward

Ang mga pagkalugi sa overseas stocks ay maaaring i-offset laban sa mga kita mula sa iba pang overseas stock sales sa loob ng parehong tax year. Mula 2020, ang mga kita at pagkalugi mula sa mga taxable na domestic na Korean stocks ay maaari ring i-net laban sa mga kita mula sa overseas stocks. Nagbibigay ito ng ilang kakayahang umangkop para mag-harvest ng mga pagkalugi sa loob ng isang taon ng kalendaryo.

May isang limitasyon na inilalapat: ang mga pagkalugi sa domestic na Korean stocks na hindi mismo subject sa Korean CGT (halimbawa, mga posisyon ng retail investor na nasa ibaba ng large-shareholder threshold) ay hindi maaaring gamitin upang i-offset ang mga kita mula sa overseas.

Walang carryforward. Ang mga pagkalugi na higit sa mga kita sa isang taon ay nawawala. Hindi ninyo maaaring ilapat ang pagkalugi ngayong taon upang mabawasan ang buwis sa susunod na taon.

Walang withholding sa pagbebenta

Ang mga Korean brokerage ay hindi nagwi-withhold sa punto ng pagbebenta. Ang buong tax liability ay ipinagpaliban sa taunang filing sa Mayo. Nangangahulugan ito na matatanggap ninyo ang buong kita sa pagbebenta at kailangan ninyong mag-budget para sa bill ng buwis sa inyong sarili bago ang deadline ng filing.

Ang taunang filing: hakbang sa hakbang

Ipinapalagay ng seksyong ito na nalampasan na ninyo ang 5-taong threshold at nakatanggap ng mga taxable na kita sa nakaraang taon ng kalendaryo.

Hakbang 1: Kunin ang year-end summary ng inyong broker (Enero o Pebrero). Bawat Korean brokerage ay gumagawa ng overseas stock capital gains data file (해외주식 양도소득세 자료) para sa nakaraang taon ng kalendaryo. I-download ito mula sa trading platform o app ng inyong brokerage. Inililista nito ang bawat trade, proceeds, acquisition cost, FX rate na inilapat, at net gain o loss bawat posisyon. Kung gumagamit kayo ng maraming Korean brokerage, mag-download ng file mula sa bawat isa.

Hakbang 2: Pagsamahin sa lahat ng account. Idagdag ang mga kita at pagkalugi mula sa lahat ng Korean brokerage account. Kung mayroon din kayong mga account sa mga brokerage na may domisiliyo sa ibang bansa (Interactive Brokers, Charles Schwab, atbp.), ang mga kita na iyon ay pantay na subject sa Korean CGT kapag nalagpasan na ang 5 taon. Kumuha ng mga trade confirmation mula sa mga account na iyon nang hiwalay at isama ang mga ito.

Hakbang 3: Ilapat ang ₩2.5M taunang deduction. Ibawas ang ₩2.5M mula sa inyong pinagsama-samang net gain. Kung ang inyong net gain ay ₩2.5M o mas kaunti, zero ang inyong buwis. Panatilihin ang mga rekord anuman ang mangyari.

Hakbang 4: Kalkulahin ang buwis. I-multiply ang net gain na higit sa ₩2.5M ng 22%. Ilapat ang anumang foreign tax credit (외국납부세액공제) para sa source-country capital gains taxes na na-withhold sa pagbebenta (bihira para sa US, HK, UK, Japan, Germany).

Hakbang 5: Mag-file sa Hometax (홈택스), 1 hanggang 31 Mayo. Mag-log in sa hometax.go.kr gamit ang inyong certificate o simple authentication (공동인증서, 금융인증서, o 간편인증). Path: Tax Return (신고/납부) → Capital Gains Tax (양도소득세) → Overseas Stocks (해외주식). Ilagay ang kabuuang sale proceeds (양도가액), acquisition cost (취득가액), at commissions (필요경비). I-upload ang data file ng inyong broker bilang supporting documentation. Kinakalkula ng system ang buwis.

Sa mga field ng taxpayer, ilagay ang inyong buong pangalan sa Ingles tulad ng luma sa inyong passport at ang inyong foreign resident registration number mula sa inyong ARC. Kung wala kayong ARC number, gamitin ang inyong passport number.

Hakbang 6: Magbayad bago mag-31 Mayo. Magbayad nang elektroniko sa pamamagitan ng bank transfer, virtual account (가상계좌), o sa isang tax office. Ipinapakita ng Korea Investment and Securities Hometax filing guide ang kumpletong screen-by-screen na landas para sa 2024 filing year.

Mga dokumentong iingatan sa loob ng 5 taon: ang gains data file ng inyong brokerage, mga trade confirmation, at anumang foreign tax payment receipts kung naag-claim kayo ng credit.

Mga dividend: ano ang nawi-withhold at saan

Kapag humawak kayo ng overseas stocks, ang source country ay nagwi-withhold ng bahagi ng bawat dividend bago ito maabot ang inyong Korean brokerage account. Ang rate ay nakasalalay sa bilateral tax treaty sa pagitan ng Korea at ng source country. Ang mga numero sa ibaba ay ang mga treaty cap na naaangkop sa mga dividend na binabayad SA isang Korean resident. Ang ilang bansa ay nagwi-withhold sa kanilang buong domestic rate muna at nangangailangan sa inyo na mag-file ng refund claim upang mabawi ang pagkakaiba hanggang sa treaty cap.

Mga treaty cap sa mga dividend na binabayad sa isang Korean resident (kalagayan noong 2026)

Ang direksyon ay mahalaga: ang mga rate sa itaas ay ang na-withhold sa pinagmulan sa mga dividend na binabayad sa inyo bilang isang Korean resident. Ito ay iba mula sa mga Korean withholding rate na naaangkop kapag nagbabayad ang isang Korean company ng dividend sa isang hindi-residenteng dayuhang may hawak. I-verify laban sa tax authority ng source country at sa tiyak na bilateral treaty article sa mga portfolio dividend bago umasa sa isang rate para sa filing. Para sa mga US dividend, ang IRS Publication 901 ang mapagkakatiwalaang cross-reference.

Ang W-8BEN para sa US stocks

Kung walang W-8BEN na naka-file, ang US paying agent ay nag-de-default sa 30% withholding. Ang mga Korean brokerage ay nagsu-submit ng W-8BEN sa inyong ngalan kapag ina-activate ninyo ang US stock trading. Dapat itong i-renew bawat 3 taon. Kung ang inyong W-8BEN ay nag-lapse na o hindi pa nasumite, ang mga dividend mula sa mga US holdings ay binubuwisan sa 30% sa halip na 15%. Kumpirmahin po ang katayuan ng inyong W-8BEN sa inyong broker.

Paano binubuwisan ang mga dividend sa Korea

Para sa karamihan ng mga dayuhang residente, ang mga dividend mula sa overseas stocks ay subject sa standard na Korean financial income rate na 15.4% (14% pambansa kasama ang 1.4% lokal). Hinahawakan ng mga Korean brokerage ang withholding na ito sa mga dividend na na-credit sa inyong account.

Kung nagwi-withhold na ang source country ng buwis sa dividend, ang Korean foreign tax credit (외국납부세액공제) ay nag-o-offset ng duplicate na pagbubuwis. Para sa mga US dividend, ang 15% US withholding ay malawak na nag-o-offset sa 14% Korean rate, na nag-iiwan ng maliit na natitirang Korean liability, sa kondisyon na ang inyong kabuuang financial income ay nananatili sa ibaba ng ₩20M. Ang eksaktong net ay nakasalalay sa inyong comprehensive income at kung ang ₩20M threshold ay nalampasan.

Ang ₩20M financial income trap

Ito ang pinaka-hindi naiuulat na isyu para sa mga dayuhang residente na may makabuluhang investment portfolio. Basahin po ang seksyong ito kahit kayo ay nasa ibaba ng 5 taon at exempt sa CGT.

Paano gumagana ang threshold

Ang lahat ng interest at dividend income mula sa lahat ng pinagkukunan ay pinagsama-samang binibilang bilang financial income (이자·배당소득). Kapag ang inyong kabuuang financial income para sa taon ng kalendaryo ay lumampas sa ₩20M, inilalapat ang 금융소득종합과세 (financial income comprehensive taxation). Ang flat na 15.4% withholding rate ay pinapalitan. Ang lahat ng financial income ay idinaragdag sa ibabaw ng inyong iba pang kita (sweldo, kita sa negosyo, atbp.) at binubuwisan sa progressive rates na 6% hanggang 45%.

Ang unang ₩20M ay nagpapanatili ng floor rate na 14% sa ilalim ng Income Tax Act (소득세법 제62조), ngunit ang marginal rate sa kita na higit sa ₩20M ay maaaring maabot ang 45% para sa mga mataas na kumikita.

Ang mga dayuhang dividend ay binibilang sa gross, bago ang source-country withholding. Kung nakatanggap kayo ng US$20,000 sa US dividends at nagwi-withhold ang US ng 15%, na nag-iiwan sa inyo ng US$17,000, ang Korean ₩20M threshold ay kinakalkula sa gross na US$20,000, hindi ang net na US$17,000. Kinukumpirma ito ng NTS call center guidance at ng naitatag na Korean tax practice.

Isang simpleng halimbawa ng mga numero

Isang dayuhang residente ang humawak ng US$500,000 sa US dividend-paying stocks sa 4% taunang yield. Gumagawa iyon ng US$20,000 sa gross dividends bawat taon, humigit-kumulang ₩27M sa ₩1,350 bawat dolyar. Ito lamang ay lumalagpas sa ₩20M at nagti-trigger ng comprehensive taxation.

Idagdag ang anumang Korean bank interest, domestic na Korean dividends, o iba pang financial income at ang ₩20M threshold ay nalampasan sa mas maliit na laki ng portfolio.

Ang resulta sa ISA

Ang paglampas sa ₩20M threshold sa isang partikular na taon ay nagpipigil sa ISA enrollment para sa susunod na 3 taon. Kung kayo ay naiuri bilang isang 금융소득종합과세 대상자 (subject ng financial income comprehensive taxation), hindi kayo makakapagbukas ng bagong ISA hanggang sa lumipas ang 3 taon. Nabanggit ito sa hub guide at kinukumpirma ng FSC ISA eligibility rules.

Mga praktikal na solusyon

Mas piliin ang mga growth-oriented stocks kaysa sa high-dividend stocks kung ang inyong dividend income ay papalapit sa ₩20M. Gamitin ang ISA wrapper para sa mga Korean dividend-paying assets sa loob ng mga ISA contribution caps, dahil ang mga kita sa loob ng isang ISA ay ninet at binubuwisan ng 9.9% sa pinakamataas, hindi binibilang sa ₩20M threshold. Kung humahawak kayo ng mga dividend payer sa isang Roth IRA o iba pang tax-deferred account sa inyong sariling bansa, panatilihin ang mga ito doon sa halip na ilipat sa isang Korean account.

Ang ₩500M overseas financial account report

Ano ang nagti-trigger nito

Kung ang pinagsama-samang balanse ng lahat ng inyong account sa mga institusyong may domisiliyo sa ibang bansa ay lumampas sa ₩500M sa anumang isang month-end sa loob ng taon ng kalendaryo, dapat kayong mag-file ng overseas financial account report (해외금융계좌 신고서, 별지 제45호) sa NTS. Ang trigger ay anuman sa 12 month-end snapshots sa taon, hindi isang taunang average at hindi isang year-end balance lamang.

Ang pangalan ng form ay 해외금융계좌 신고서 (별지 제45호), na inihaharap sa ilalim ng Act on Coordination of International Tax Affairs (국제조세조정에 관한 법률). Mag-file po sa Hometax sa pagitan ng 1 Hunyo at 30 Hunyo ng susunod na taon.

Ano ang kasama, at ano ang hindi

Mga account na binibilang sa ₩500M:

• Mga dayuhang bank account (Chase, HSBC, Citibank, atbp.)
• Mga dayuhang brokerage account (Charles Schwab, Interactive Brokers, Fidelity, atbp.)
• Mga dayuhang insurance at investment product
• Mga dayuhang virtual asset account (Binance, Coinbase, atbp.)

Mga account na hindi kasama:

• Mga Korean brokerage account, kahit ang mga hawak sa loob ay US o iba pang dayuhang stocks. Ang isang Mirae Asset, Samsung Securities, o Kiwoom account na may hawak na Apple, Tesla, o anumang iba pang overseas security ay nasa isang Korean financial institution at hindi isang dayuhang account.
• Mga Korean bank account (Shinhan, KB, Kakao Bank, atbp.)
• Mga Korean IRP, ISA, o pension savings account

Para sa malaking mayoridad ng mga dayuhang residente na bumibili ng overseas stocks nang eksklusibo sa pamamagitan ng mga Korean brokerage, ang ₩500M rule ay hindi naaangkop. Ito ay nagiging may kaugnayan kung nagpapanatili kayo ng isang Schwab, IBKR, o iba pang account na may domisiliyo sa ibang bansa na may makabuluhang balanse.

Ang foreign-resident exemption

Ang mga dayuhang residente na ang pinagsama-samang paninirahan sa Korea sa 10 taon bago ang year-end ng pag-uulat ay 5 taon o mas kaunti ay exempt mula sa obligasyong ito. Ito ay isang cumulative na pagsubok, hindi isang tuloy-tuloy: dalawang hiwalay na 2.5-taong pananatili sa nakalipas na dekada ay nagkakatotal ng 5 cumulative na taon. Ang eksaktong wika ng batas na kinukumpirma ng NTS: "신고대상 연도 종료일 10년 전부터 국내에 주소나 거소를 둔 기간의 합계가 5년 이하인 자" (isang tao na ang pinagsama-samang domestic residence sa 10 taon bago ang year-end ng pag-uulat ay 5 taon o mas kaunti).

Mga parusa

Ang huli o hindi pag-file ay may kasamang 10% penalty sa hindi naiulat na halaga, hanggang ₩1B. Ang maling pag-uulat ay may karagdagang 10%.

FX mechanics

Dalawang paraan para mag-place ng overseas stock orders

Hinahayaan kayo ng mga Korean brokerage na pumili kung paano hinahawakan ang FX.

KRW-denominated order (원화주문): Inilalagay ninyo ang order sa Korean won. Ine-execute ng brokerage ang trade sa dayuhang pera at nag-co-convert nang gabi sa posted na spread nito, karaniwang 0.5% hanggang 2% depende sa provider at oras ng araw. Hindi kailangan ng pre-conversion. Ang panganib ay overnight FX movement: kung ang exchange rate ay gumagalaw nang hindi pabor bago matapos ang conversion, maaari kayong makaharap ng currency shortfall na nangangailangan ng karagdagang deposit.

FX order (환전주문): Una ninyong kino-convert ang Korean won sa US dollars (o iba pang pera) at hinahawakan ang balanse bilang isang foreign currency deposit (외화예수금) sa brokerage account. Pagkatapos ay bumibili at nagbenta kayo ng stocks sa dolyar, na ang mga kita ay bumabalik sa dollar balance. Ang pagbili ng isa pang US stock ay hindi nangangailangan ng pag-convert pabalik sa Korean won sa bawat pagkakataon. Nakakatipid ito nang malaki sa mga FX costs para sa mga aktibong overseas trader. Ang unified margin service (통합증거금) ay ang feature name sa mga pangunahing brokerage para sa functionality na ito ng paghawak ng dolyar.

Mga FX spread (kalagayan noong 2026, i-verify sa inyong broker bago mag-convert)

Indicative rates lamang. Madalas magbago ang mga promotional spread.

• Samsung Securities: humigit-kumulang 0.05% mark-up sa standard rate para sa USD
• Mirae Asset Securities: humigit-kumulang KRW 5 bawat dolyar para sa USD; 0.5% para sa iba pang pera
• Toss Securities: humigit-kumulang 95% diskwento mula sa standard spread sa regular na oras; 50% off-hours
• KB Securities: humigit-kumulang 1% standard; tinanggal sa ilalim ng KB Global OneMarket service

Pinagkukunan: hohopress.com 2026 brokerage comparison.

Para sa malalaking single transfers, ang isang bank wire sa interbank rate ay kadalasang mas mura kaysa sa spread ng brokerage. Ikumpara bago mag-convert.

FX at ang inyong kalkulasyon ng buwis

Ang buwis ay palaging kinakalkula sa Korean won. Ang rate na ginagamit ay ang first-published standard exchange rate (최초 고시 기준환율) ng araw ng negosyo.

Para sa bawat trade, ang mga patakaran ay:

• Acquisition cost: base rate sa petsa ng fund withdrawal (nang magpadala kayo ng KRW sa brokerage para bumili)
• Sale proceeds: base rate sa petsa ng fund deposit (nang mag-settle ang mga sale proceeds sa inyong account)

Ang isang kita na US$10,000 sa mga tuntunin ng dolyar ay maaaring makagawa ng iba't ibang won gain depende sa exchange rate sa pagitan ng petsa ng pagbili at petsa ng pagbebenta. Kung lumalakas ang dolyar sa panahon ng inyong holding period, ang inyong Korean won gain ay magiging mas malaki kaysa sa iminumungkahi ng dolyar gain, at kabaliktaran. Nakakaapekto ito sa parehong ₩2.5M deduction at sa 22% na kalkulasyon ng buwis. Ang year-end data file ng inyong brokerage ay awtomatikong inilalapat ang mga rate na ito, ngunit i-verify po ang mga numero bago mag-file.

Ang seksyon para sa US person: PFIC, FBAR, at Form 8938

Ang seksyong ito ay naaangkop lamang sa mga US citizen, US permanent resident (green card holder), at ilang iba pang US tax resident. Ang iba pang mga mambabasa ay maaaring tumalon sa susunod na seksyon.

PFIC: ang problema sa Korean ETF

Ang Passive Foreign Investment Company (PFIC) ay isang dayuhang korporasyon kung saan 75% o higit pa ng gross income ay passive (dividends, interest, capital gains), o kung saan 50% o higit pa ng average assets ay gumagawa ng passive income. Ang mga pagsubok ay inilalapat sa bawat tax year. Ang statutory basis ay IRC Section 1297.

Ang mga Korean ETF ay PFICs. Ang KODEX 200, TIGER S&P500, KBSTAR, ACE, at mga katulad na Korean collective investment fund ay namumuhunan sa mga portfolio ng stocks at kumikita ng passive income mula sa kanila. Halos tiyak nilang natutugunan ang parehong income test at asset test. Ito ang pare-parehong posisyon ng mga US tax practitioner na nagtatrabaho kasama ang mga American resident sa Korea, batay sa first-principles na aplikasyon ng IRC Section 1297 sa istruktura ng Korean 집합투자기구 (collective investment vehicles). Walang pormal na IRS ruling na nagngangalan ng mga tiyak na Korean ETF bilang PFICs na nailathala, ngunit ang structural analysis ay malinaw.

Ang mga indibidwal na Korean operating-company stock ay hindi PFICs. Ang Samsung Electronics, NAVER, Kakao, Hyundai Motor, SK Hynix, at mga katulad na nakalista na operating company ay hindi PFICs. Sila ay mga aktibong negosyo na ang kita ay pangunahing hindi passive. Ang paghawak ng mga indibidwal na Korean stock ay hindi lumilikha ng PFIC obligation.

Ang mga Korean bank deposit ay hindi PFICs. Ang isang savings account o CD sa isang Korean bank ay isang debt instrument, hindi equity sa isang korporasyon.

Ang tatlong PFIC regime

Kung walang election na ginagawa, ang default Section 1291 excess distribution regime ay naaangkop. Ang anumang kita sa pagbebenta o excess distribution ay binubuwisan sa pinakamataas na ordinary income rate (kasalukuyang 37%) kasama ang isang IRS interest charge na tumatakbo pabalik sa taon na unang hawak ninyo ang PFIC. Ito ang pinaka-maparusang resulta.

Ang Qualified Electing Fund (QEF) election ay functionally hindi available para sa mga Korean ETF. Ang QEF election ay nangangailangan sa fund na mag-issue ng PFIC Annual Information Statement bawat taon. Ang mga Korean fund manager ay hindi gumagawa ng dokumentong ito.

Ang Mark-to-Market (MTM) election ay malamang na available para sa mga Korean ETF, dahil ang KRX ay isang qualified exchange at ang mga Korean ETF ay nag-te-trade dito araw-araw (natutugunan ang marketable stock requirement ng kahit 15 araw bawat quarter). Sa ilalim ng MTM, kinikilala ninyo ang taunang kita bilang ordinary income at taunang pagkalugi laban sa mga nakaraang MTM kita. Inaalis nito ang mapanusyong interest charge ngunit hindi pinapanatili ang capital gains character. Mag-file ng Form 8621 para sa bawat PFIC bawat taon upang gawin at panatilihin ang election.

Ang mga ISA at IRP wrapper ay hindi nagpoprotekta laban sa PFIC treatment. Tinitingnan ng US tax law ang Korean account structure. Ang mga Korean ISA tax benefit at IRP tax deferral ay hindi kinikilala ng IRS. Kung ang inyong ISA ay may hawak na KODEX o TIGER ETF, ang mga hawak na iyon ay PFICs sa mata ng IRS anuman ang ISA wrapper.

Praktikal na gabay para sa mga US person

Humawak ng mga indibidwal na Korean operating-company stock sa halip na Korean ETF para sa direktang Korean equity exposure. Para sa broad Korea market exposure, gumamit ng isang US-domiciled ETF tulad ng iShares MSCI South Korea ETF (EWY) na nakalista sa NYSE. Ang EWY ay hindi isang PFIC dahil ito ay isang US-domiciled fund. Kung humahawak na kayo ng mga Korean ETF sa loob ng isang Korean brokerage, ISA, o IRP, kumonsulta sa isang US tax professional tungkol sa kung dapat i-unwind ang mga posisyon o gumawa ng MTM election. Mag-file ng Form 8621 para sa bawat PFIC na hawak ninyo, bawat taon, anuman kung may nangyaring distribution o pagbebenta (maliban kung ang small PFIC exception sa ilalim ng Section 1298(f) ay naaangkop: aggregate PFIC value na wala pang US$25,000 para sa mga single filer o US$50,000 joint, na walang mga distribution o disposition; i-verify ang kasalukuyang thresholds sa inyong tax preparer).

FBAR: FinCEN Form 114

Mag-file ng FBAR kung ang aggregate value ng lahat ng dayuhang financial account ay lumampas sa US$10,000 sa anumang punto sa loob ng taon. Kahit isang araw na higit sa US$10,000 ay nagti-trigger ng obligasyon.

Ang itinuturing na dayuhang financial account para sa FBAR:

• Mga Korean bank account (Shinhan, KB, Kakao Bank, Toss Bank, atbp.)
• Mga Korean brokerage account (Mirae Asset, Samsung Securities, Kiwoom, atbp.)
• Mga Korean ISA account
• Mga Korean IRP account: ang mga FBAR regulation ay nagpapalaya ng mga domestic US retirement account na inilarawan sa ilalim ng IRC Sections 408 at 408A. Ang Korean IRP ay hindi inilarawan sa mga probisyong iyon. Ang nangingibabaw na posisyon ng mga US tax practitioner ay ang Korean IRP ay FBAR-reportable bilang isang dayuhang financial account. Walang pormal na IRS ruling na partikular na tumutugon sa Korean IRP na nailathala. Kumpirmahin po sa isang US tax professional.
• Mga Korean pension savings account (연금저축): parehong pagsusuri tulad ng IRP, malamang na reportable.
• Mga dayuhang virtual asset account sa mga hindi-US platform

Ang FBAR ay inihaharap nang hiwalay mula sa inyong US tax return, bago mag-15 Abril na may awtomatikong extension hanggang 15 Oktubre. Mag-file nang elektroniko sa pamamagitan ng FinCEN BSA E-Filing system.

Ang mga parusa ay malubha. Ang mga non-willful violation ay maaaring maabot ang US$16,536 bawat paglabag (2025 inflation-adjusted). Mga willful violation: mas malaki sa US$165,353 o 50% ng balanse ng account. Ang mga kriminal na parusa ay naaangkop para sa mga pinaka-seryosong kaso.

Form 8938: FATCA

Ang Form 8938 (Statement of Specified Foreign Financial Assets) ay inihaharap kasama ng inyong taunang US tax return. Para sa mga Americano na naninirahan sa ibang bansa, ang mga filing threshold ay:

Ang Form 8938 ay sumasaklaw ng higit pa sa mga financial account. Sumasaklaw din ito ng mga direktang hawak na dayuhang stocks, interes sa mga dayuhang entity, at mga dayuhang pension at deferred compensation plan. Ang Korean IRP at pension savings (연금저축) ay malamang na reportable bilang dayuhang pension o deferred compensation plan, subject sa mga threshold sa itaas. Kinukumpirma ng IRS Form 8938 Q&A na ang mga dayuhang pension plan ay reportable.

Ang pag-file ng Form 8938 ay hindi tumutupad sa FBAR obligation, at ang pag-file ng FBAR ay hindi tumutupad sa Form 8938. Maaaring parehong kinakailangan ang mga filing para sa parehong account. Ang parusa para sa hindi pag-file ng Form 8938 ay nagsisimula sa US$10,000 at tumataas ng US$10,000 bawat 30 araw pagkatapos ng abiso ng IRS (capped sa US$50,000), kasama ang isang 40% accuracy penalty sa mga understatement mula sa hindi disclosed na assets.

Mga pagbabago sa katayuan: pagpasok at pag-alis ng Korean residency

Pagdating sa kalagitnaan ng taon

Ang inyong 5-taong CGT exemption clock ay nagsisimula mula sa petsa na naitayo ninyo ang Korean tax residency, hindi mula sa 1 Enero ng inyong taon ng pagdating. Kung dumating kayo noong Oktubre 2024, ang inyong orasan ay tumatakbo mula Oktubre 2024. Kakailanganin ninyong maabot ang Oktubre 2029 bago ang anumang overseas stock sales ay subject sa Korean CGT.

Kung dumating kayo at nagbenta ng overseas stocks sa parehong taon ng kalendaryo, ang mga pagbebenta lamang na ginawa pagkatapos ng naitayo na ang inyong residency ay sinusuri laban sa 5-taong orasan. Ang mga pagbebenta na ginawa bago kayo naging Korean resident ay hindi saklaw ng Korean CGT jurisdiction.

Pag-alis sa Korea

Kapag hindi na kayo Korean tax resident (거주자), ang mga kita sa overseas stock sales na ginawa pagkatapos ng petsang iyon ay hindi subject sa Korean CGT. Nagtatapos ang inyong residency kapag binakante ninyo ang inyong Korean residence, na-deregister ang inyong ARC, at umalis. Ang mga kita na natanggap bago ang transition date na iyon ay nananatiling taxable at dapat i-file bago ang normal na deadline na 31 Mayo.

Kung nalampasan na ninyo ang 5-taong threshold bago umalis, maingat na isaalang-alang ang timing ng anumang malalaking overseas stock sales. Ang pagbebenta pagkatapos na hindi na kayo 거주자 ay naglalagay ng kita sa labas ng Korean tax jurisdiction.

Departure tax

Ang departure tax ng Korea (국외전출자 양도소득세) ay naaangkop sa malalaking shareholder (대주주) na may 1% o higit pa ng isang nakalista na kumpanya, na umaalis sa Korea pagkatapos ng 5 taon o higit pa ng paninirahan sa Korea. Naaangkop ito sa mga unrealized gains sa domestic na Korean stocks lamang, hindi sa overseas stocks. Ang isang karaniwang retail foreign investor na may diversified portfolio ng overseas securities ay hindi saklaw nito. Kung mayroon kayong anumang makabuluhang stake sa mga Korean-listed company, i-verify po ang inyong katayuan sa NTS departure tax page bago umalis.

---

Mga Madalas Itanong

Lilipat pa lang ako sa Korea ngayong taon. May bayad po ba akong Korean tax sa US stocks na ibebenta ko?

Wala po. Kung nakatira kayo sa Korea nang wala pang 5 magkakasunod na taon sa petsa ng pagbebenta, zero ang Korean capital gains tax sa kita mula sa overseas stocks, anuman ang halaga. Kinukumpirma ito ng NTS overseas stocks page (소득세법 제118조의2). Wala kayong taunang reporting obligation habang nasa loob pa kayo ng exemption period. Ang inyong 5-taong orasan ay nagsimula mula sa petsa na naitayo ninyo ang inyong Korean residence.

Kailan nagsisimula ang aking 5-taong orasan?

Nagsisimula po ang inyong orasan mula sa petsa na naitayo ninyo ang inyong Korean tax residency, hindi mula sa petsa na unang dumating kayo bilang bisita o turista. Para sa karamihan ng mga dayuhang residente, ito po ang petsa na naibigay ang inyong ARC at nagsimula kayong manirahan sa Korea nang tuloy-tuloy. Ang pagsubok ay ang petsa ng pagbebenta kumpara sa inyong ika-5 anibersaryo: magbenta bago ang petsang iyon at zero ang bayad; magbenta pagkatapos at ang 22% rate ang inilalapat sa itaas ng ₩2.5M.

Binibilang ba ang aking mga hawak sa Korean brokerage para sa ₩500M overseas reporting threshold?

Hindi po. Ang reporting obligation ay sumasaklaw lamang sa mga account sa mga institusyong may domisiliyo sa ibang bansa. Ang isang Mirae Asset o Samsung Securities account na may hawak na Apple, Microsoft, o anumang ibang dayuhang stock ay nasa isang Korean institution at hindi ito binibilang sa ₩500M. Ang mga account lamang sa mga institusyon tulad ng Charles Schwab, Interactive Brokers, o overseas banks ang kasama. Kung lahat ng inyong overseas stocks ay hawak sa pamamagitan ng isang Korean brokerage, malamang na wala kayong reporting obligation sa ilalim ng patakarang ito.

Mayroon akong US$300K na portfolio ng US dividend stocks. Maaabot ko po ba ang ₩20M comprehensive-tax threshold?

Sa 4% dividend yield, ang isang US$300K na portfolio ay gumagawa ng humigit-kumulang US$12,000 sa taunang dividends, humigit-kumulang ₩16M sa kasalukuyang rates. Nasa ibaba pa ito ng ₩20M threshold sa sarili nito. Ngunit kapag idinagdag ang Korean bank interest, domestic dividends, o anumang iba pang financial income, maaaring lumampas ang pinagsama-samang kabuuan sa ₩20M. Ang threshold ay sinusukat sa lahat ng interest at dividend income na pinagsama, na may mga dayuhang dividend na binibilang sa gross bago ang anumang source-country withholding. Kung papalapit na kayo sa ₩20M ng kabuuang financial income, kumonsulta po sa isang Korean tax agent (세무사) bago matapos ang taon.

US citizen po ako. Maaari ba akong bumili ng KODEX 미국S&P500 sa loob ng aking ISA?

Maaari po kayong magbukas ng ISA at bumili ng ETF sa ilalim ng mga patakaran ng Korea. Ang problema ay ang US tax law. Ang KODEX 미국S&P500 ay isang Korean ETF at halos tiyak na isang PFIC sa ilalim ng IRC Section 1297. Ang ISA wrapper ay hindi nagbibigay ng proteksyon sa US tax: tinitingnan ng IRS ang Korean account structure. Kung walang election, ang mapanusyong default excess-distribution regime ang inilalapat. Ang mark-to-market (MTM) election ay malamang na available dahil ang KODEX ay nag-trete-trade sa KRX, ngunit kino-convert nito ang mga kita sa ordinary income. Para sa Korea S&P500 exposure nang walang PFIC complications, gumamit ng isang US-domiciled ETF tulad ng iShares MSCI South Korea (EWY) na nakalista sa NYSE, o humawak ng mga indibidwal na Korean operating-company stocks nang direkta. I-verify po ang inyong partikular na sitwasyon sa isang US tax professional.

Ano ang pinakamurang paraan para mag-convert ng KRW sa USD para sa mga overseas stock purchases?

Nag-aalok ang mga Korean brokerage ng dalawang paraan. Ang KRW-denominated order (원화주문) ay awtomatikong nag-co-convert sa spread ng brokerage, karaniwang 0.5% hanggang 1.5% sa isang direksyon sa karamihan ng mga provider. Ang direct FX order (환전주문) ay nagbibigay-daan sa inyo na mag-pre-convert ng KRW sa USD at hawakan ang mga dolyar bilang isang foreign currency deposit (외화예수금) sa loob ng brokerage. Para sa mga aktibong USD trader, ang paghawak ng USD sa account at pagbili nang hindi na muling kino-convert sa bawat pagkakataon ay nakakatipid nang malaki sa mga round-trip FX costs. Para sa malalaking single transfers, ang isang hiwalay na bank wire sa interbank rate ay maaaring mas mura kaysa sa spread ng brokerage. Suriin po ang mga kasalukuyang rate nang direkta sa inyong broker bago mag-convert, dahil madalas magbago ang mga promotional rates.

Kung umalis ako sa Korea, may bayad pa rin po ba akong Korean tax sa kita mula sa overseas stocks na matatanggap ko pagkatapos?

Wala na po. Kapag hindi na kayo Korean tax resident (거주자), hindi na binubuwisan ng Korea ang inyong overseas stock gains. Kung inalis na ninyo ang inyong apartment, na-deregister na ang inyong ARC, at umalis na sa Korea, ang mga kita na matatanggap ninyo pagkatapos ng petsang iyon ay hindi na subject sa Korean CGT. Ang anumang kita na natanggap habang kayo ay 거주자 pa ay nananatiling taxable at dapat i-file bago ang normal na deadline na 31 Mayo. Kung lumampas na kayo sa 5-taong threshold bago umalis, maingat na pag-isipan ang timing ng inyong mga huling overseas stock sales: ang pagbebenta bago kayo huminto bilang 거주자 ay taxable; ang pagbebenta pagkatapos ay hindi na.

Magkakaroon ba ng departure tax ang Korea sa aking US stocks?

Halos tiyak na wala, para sa isang karaniwang retail investor. Ang departure tax ng Korea (국외전출자 양도소득세) ay naaangkop lamang sa 대주주 (malalaking shareholder) na may 1% o higit pa ng isang nakalista na Korean company, at sumasaklaw ito sa Korean domestic stocks lamang, hindi sa overseas stocks. Ang mga dayuhang residente na ang mga hawak ay binubuo ng US, HK, o Japanese stocks na hawak sa pamamagitan ng isang Korean brokerage ay hindi saklaw ng departure tax. Kumpirmahin po sa NTS departure tax page kung mayroon kayong anumang makabuluhang Korean domestic positions.

@misc{seoulstart-overseas-stocks-korea-foreign-residents,
  author = {{Seoulstart Editorial Team}},
  title = {{Pamumuhunan sa Overseas Stocks mula sa Korea: Gabay para sa mga Dayuhang Residente (2026)}},
  year = {2026},
  publisher = {Seoulstart},
  url = {https://seoulstart.com/fil/guides/overseas-stocks-korea-foreign-residents},
  note = {Last updated Mayo 25, 2026}
}